二代接班难题破解之我见 - 上海上永泰咨询策划公司

（一）正本清源，重新定义＂家族办公室＂

（二）家族办公室与企业主业之间的关系

所以，在清楚了什么是真正意义的家族办公室之后，需要深刻理解发挥＂智库＂功能的家族办公室和这个家族的企业主业之间的关系。

通常而言，企业的主业聚焦在本业，大多是传统制造业，是这个家族创造财富的最重要来源。企业的主业在长期的经营过程中会不可避免地面临各种风险，比如政策风险、行业风险、企业经营风险、市场风险、投资风险、债务风险、税务风险、代持风险、婚姻风险、继承风险等；同时，企业还会不可避免地经历产品生命周期，总会在经历初创、成长之后，走向成熟甚至衰退。那么，企业主业在某一天面临转型，或遇到不可预知的风险时，如何做到有个体面的退出或收场？亦或，如何能够未雨绸缪，提前布局，做到基业长青，百年传承？这些命题似乎已经成为＂创一代＂们不得不正视的现实。

在参与为家族提供专业顾问管家服务的金融机构上浤资本国际有限公司（以下简称＂EIA上浤＂）的创始人和首席执行官 Gavin Yang 对中国大陆家族进行诊断的过程中，惊喜地发现，在与创一代和已经接班或未来可能接班的二代交谈时，永远需要面对的重心都是＂企业经营管理＂，而这正是EIA上浤在业界的专长所在。也正是这个绕不开的企业经营管理的话题，成了家族办公室和企业主业紧密结合的连接点。

基于这个连接点，创一代或二代们已经开始意识到家族办公室的作用和功能。原因在于，企业主业在经营管理过程中赚取的财富总要根据不同的目的加以使用，除了公司正常运营所需的资金、家庭开销、投资于金融产品之外，是否需要给自己保留一笔风险备用金，以备不时之需？是否需要将一笔资金放在家族办公室这个蓄水池中，随着创一代慢慢变老，或者，在企业主业退出或转型时变现所得的财富，将这个蓄水池的水位慢慢增高，然后交由专门运营和管理家族办公室的专业团队对放在蓄水池中的财富通过资产配置、财富风险管理进行保值和增值，从而实现守住财富并传承财富的目标？这些似乎已经成为创一代与二代之间代际传承急需考量的因素。

观察发现，就目前遇到的二代接班，存在以下几种状况。（1）二代很听话，愿意接班，但很难令曾经和创一代一起打下江山的功臣们信服，所以很难有所作为；（2）二代留学海外，有自己的兴趣爱好，不愿意承接创一代的传统行业，认为太辛苦，又没有什么利润空间，直接躺平；（3）二代有雄心壮志，希望在创一代积累的财富基础上，有选择新赛道的自由，喜欢创新和投资；（4）二代继承人能力不足，想接班，但心有余而力不足；（5）创一代和二代都很迷茫，没有传承的观念，但又不希望财富就这样没有交代，感到不知所措等。

对于以上情形，如果对家族办公室的作用和功能有非常清晰的理解，其实都是可以为不同家族所面临的困境提供切实可行的解决方案的。

针对上述不同的家族需求，EIA上浤凭借多年积累的丰富经验，透过闭环式诊断，根据不同产业、需求目标，设立符合该企业的单一类型家办，完全可以为客户提供量身定制的系统化解决方案。

比如，对于愿意接班的二代，但苦于势单力薄，无法使曾经德高望重的老员工信服的，可以通过设立自己的家族办公室，借由该家族办公室聘请的专业人士从优化企业经营管理中的＂生产、销售、人力资源管理、研究与开发以及财务管理＂等方面入手，形成新的利润中心，制定更为合理的奖励机制，从而化解矛盾。

比如，对于有雄心壮志，希望在创一代积累的财富基础上，选择新的赛道，喜欢创新和投资的二代，可以通过设立自己的家族办公室，凭借该家族办公室聘请的投资专家，协助其进行行业尽职调查，挑选好的投资标的，在做好大类资产配置的前提下，通过自己家族的基金，对看好的项目进行股权投资，从而实现二代一方面继续维持和经营创一代传统产业的愿望，另一方面又能通过家族办公室和私募股权投资相结合的方式，成就其想参与新领域以获取高额回报的多元化经营的理想。

再比如，对于想直接躺平，亦或，对于自身能力不足的二代，为了能够将创一代的财富或理念传承下去，同样也可以通过设立家族办公室的方式，由专业的团队帮助二代建立创业或传承家风的观念；或者，聘请专业人士培养和不断加强二代企业经营管理的能力；或者，通过家族信托等架构方案的设计，帮助这个家族实现财富风险隔离、定向传承等愿望。

综上，不难得出这样的结论，那就是，在充分理解了家族办公室的内涵和功能后，通过像EIA上浤这样的专业机构，能够帮助创一代实现其传承家业或家风的心愿；同时，更能为具有雄心壮志、风华正茂的二代破解其难题，从而为实现其宏愿提供强有力的支持！